Перевод статьи Скотта Янга
Why the Risky Options Can Sometimes Be the Safest
Почему рискованный выбор иногда бывает самым надежным
На прошлой неделе я поделился некоторыми своими соображениями о вариативных (как я их назвал) профессиях. Вариативные профессии — это такие, где множество людей терпят неудачу, а лишь немногие добиваются успеха. Речь об актерах, предпринимателях, музыкантах и спортсменах.
Я объяснял, что большая вариация (разброс), вообще говоря, нежелательная вещь, в плане жизненных достижений (хоть тут все и не так просто).
Интересно, что эта логика недействительна, если от профессий перейти к видам деятельности. То есть обладание вариативной профессией (в которой к успеху приходят немногие) не обязательно означает, что краткосрочный проект или другая деятельность с невысокими шансами на успех — тоже плохая идея.
Зачастую имеет место противоположное. Рисковать много раз, но в малой степени, в целом может быть более безопасной стратегией, чем придерживаться одного или двух "надежных" вариантов.
Когда больший риск, в действительности, безопаснее
Я хочу сыграть с вами в игру. Я подбрасываю монетку, если выпадает "орел", я плачу вам $150, если "решетка", вы теряете $100. Хотели бы вы сыграть в такую игру?
Положим, если мы играем только один раз, ответ, вероятно, будет отрицательным. Для большинства людей потеря $100 будет более ощутимой, чем выигрыш $150. Если вы не уверены в этом, попробуйте представить то же с цифрами $10000 и $15000. Не перехотелось играть?
Эта склонность человеческой природы называется избеганием потерь. Мы отказываемся от азартной игры с шансами в нашу пользу, потому что нам не нравится само представление о проигрыше. (Если хотите хорошую книгу об этом эффекте и свежих идей по игре в монетку, смотрите
сюда).
Теперь, однако, представьте себе, что я разрешаю играть в эту игру столько, сколько захотите. В этом случае нужно быть дураком, чтобы отказаться от моего предложения. Каждый бросок монеты прибавляет вам в среднем $25, а шансы потерять свои деньги чем дальше, тем меньше.
Принятие множества "рискованных" решений, в конечном итоге, складывается в явно надежную сделку.
Когда мы говорим о вариативных профессиях, принимаемое решение во многом подобно единовременному бросанию монетки. Можно выиграть, но и шансы проиграть немаленькие.
Но вариативные виды деятельности — это как множественные бросания. Чем больше играешь, тем в большей безопасности оказываешься.
Мы слишком много платим за безопасность
В большинстве областей жизни люди стремятся избегать риска. Выбирая между одним раундом игры в монетку или $25, большинство людей выберет двадцать пять долларов.
Благодаря этой склонности человеческой натуры, экономика поощряет людей, умеющих снижать риски. Страхование и расширенная гарантия существуют только потому, что люди готовы переплачивать с целью избежать неопределенности.
В финансовой отрасли это называется премией за риск. Акции, в среднем, приносят больший доход, чем облигации. Так получается потому, что акции более рискованны, поэтому для привлечения одной и той же суммы инвестиций они должны обещать большую отдачу. Не большую отдачу за какой-то период времени, но большую отдачу в среднем, учитывая все вероятности.
Подобная аналогия распространяется на возможности в вашей жизни. Множество людей выберут "безопасные" варианты, для которых результат их усилий устойчив и предсказуем. Но вокруг этих возможностей существует масса конкурентов, так что закон спроса и предложения стремится сделать их менее привлекательными. Рисковые варианты менее востребованы, поэтому они имеют более высокую среднюю ценность.
Это не универсальная истина. Некоторые на самом деле рискованные возможности выглядят как безопасные, по этой причине неважный результат на выходе сочетается у них со значительным риском. Накопление долгов на сотни тысяч долларов ради посредственной степени в колледже — вероятно, одна из таких возможностей.
Вдобавок, некоторые явно надежные варианты довольно нестандартны и поэтому обычно не принимаются во внимание. Трата целого месяца на знакомства с новыми людьми по работе почти наверняка окупится интересными возможностями, но очень мало людей поступают так.
Однако, пусть с оговорками, но это правило работает. Рискованные возможности будут, как правило, давать лучшую среднюю отдачу, чем безопасные, потому что за большую надежность больше конкурируют.
Жизнь — игра со множественными бросаниями
Большинство людей живут ближней перспективой. Идея вложить пару месяцев или даже пару лет своего времени в проект, который может и прогореть, способна серьезно пошатнуть представления многих людей. Но так происходит из-за того, что в своих действиях они исходят из предположения, будто бросание монетки единственно.
Жизнь не такая игра, где монетку подбрасывают лишь раз. Не считая редких решений, которые можно принять лишь единожды или дважды в жизни, почти все проекты и задачи — игры со множественными бросаниями.
Представьте себе проект, потребовавший года и провалившийся. Не так катастрофично, чтобы разрушить ваше будущее, но достаточно, чтобы разочароваться. Я полагаю, многие люди будут уклоняться от рассмотрения подобного рода проектов в будущем, даже если в ретроспективе возможности выглядели многообещающе.
Проблема с этой ситуацией в том, что проект длиной в год рассматривается как однократное бросание монетки. Если вы согласитесь на игру, которую я описывал ранее и потеряете $100, у вас может пропасть желание продолжать. Однако, это как раз неправильное решение в условиях, когда можно играть много раз.
У вас, скорее всего, есть возможность успеть сделать по меньшей мере 20-30 проектов годичной длины в течение жизни. Возможно, один или два из них дадут мощный эффект, кучка других будет умеренно успешной, а остальные потерпят фиаско. Но если это были правильные проекты, общий результат все равно будет в высшей степени стоить того.
Ради чего именно стоит рискнуть?
Предыдущий анализ исходит из существенного предположения: что средняя ценность вашего проекта положительна. У азартных игр в казино средняя ценность слегка отрицательна, почему казино и делают на вас такие деньги. Они не рискуют, так как играют в игру со множественными бросаниями за ваш счет.
В жизни отобрать проекты с положительной средней ценностью трудно. Даже труднее, чем оценить, лучше ли эти проекты своих альтернатив с меньшей вариативностью. Это верно, если говорить вообще, но трудно сказать, так ли это, в конкретном случае.
Ошибкой является, на мой взгляд, смотреть слишком глубоко. Пытаться серьезно просчитать заранее, какие проекты перспективны, а какие неудачны.
Я вел этот блог около семи лет и написал больше тысячи статей. Тем не менее, даже сегодня я плохо понимаю, какие из моих постов будут успешны. Идея, что мы способны предсказать заранее, какие из возможностей наиболее обещающи, — не более чем соблазнительная иллюзия.
Более подходящая стратегия — разведать наилучшую группу возможностей, пробуя пусть даже мелкие проекты. Перебрать дюжину проектов длиной в месяц, прежде чем решить, за какой проект годичной длины стоит браться.
Более короткие проекты, скорее всего, имеют меньшую ценность, чем долгие, опять же по той причине, что люди живут ближней перспективой и, с высокой вероятностью, претендуют на одни и те же легкие и краткосрочные успешные проекты. Но благодаря множественным бросаниям можно быстрее сориентироваться, оправдан ли риск, связанный с возможностью.
Эта стратегия возрастающей ориентации на рисковые проекты, распространенная на жизнь в целом, может в итоге стать более надежным выбором, чем просто посвящение себя одному-двум "надежным" занятиям. Даже самое надежное из занятий сопряжено с некоторым риском, поэтому с одной или двумя монетками ваша жизнь-игра в гораздо большей степени похожа на свою однократную версию, нежели на множественную. Это значит, что рискованнейший из выборов, в долгосрочной перспективе, может стать безопаснее.
